Un fondo monetario es un fondo de inversión que invierte en activos de renta fija a muy corto plazo; su rentabilidad sigue los tipos de interés, pero no está cubierto por el fondo de garantía de depósitos como lo está una cuenta. Una cuenta remunerada es un depósito: más sencilla y con garantía de hasta 100.000 €.
Diferencias principales
| Cuenta remunerada | Fondo monetario | |
|---|---|---|
| Qué es | Un depósito bancario | Un fondo de inversión |
| Garantía de depósitos | Hasta 100.000 € por titular y entidad | No (no es un depósito) |
| Puede bajar de valor | No | Es poco habitual, pero es posible |
| Rentabilidad | La que fije el banco (promociones, tipo variable) | La que obtenga el fondo, descontados sus gastos |
| Disponibilidad | Inmediata | Normalmente en pocos días hábiles |
| Impuestos | Intereses: tributan cada año | Ganancia: tributa al reembolsar |
| Traspasos | No aplica | Entre fondos se pueden traspasar sin tributar en ese momento |
Cómo funciona un fondo monetario
- Invierte en activos de muy corto plazo y alta calidad (por ejemplo, letras y pagarés).
- Su valor (el valor liquidativo) sube poco a poco a medida que cobra intereses.
- Cobra comisiones de gestión que se descuentan de la rentabilidad: compáralas.
- Tu dinero no está en el balance de la gestora: está en el fondo, a tu nombre, custodiado por una entidad depositaria.
Impuestos
- Cuenta remunerada: los intereses tributan en la renta del año en que los cobras, normalmente con retención del 19 %. Ver cuánto tributan los intereses.
- Fondo: solo tributas cuando vendes, por la ganancia obtenida, también en la base del ahorro. Si traspasas el dinero a otro fondo, en España se puede diferir el impuesto.
Cuándo elegir cada uno
Cuenta remunerada, si:
- Es tu fondo de emergencia y necesitas el dinero al instante.
- Hay promociones que pagan más que los fondos durante el tiempo que vas a mantener el dinero.
- Quieres la protección del fondo de garantía y la máxima sencillez.
Fondo monetario, si:
- Tienes una cantidad que no necesitas al día siguiente.
- Te interesa no tributar hasta el reembolso o poder traspasar después a otros fondos.
- Superas el saldo máximo de las cuentas remuneradas que te interesan.
Preguntas frecuentes
¿Un fondo monetario es lo mismo que las Letras del Tesoro?
No. Con una Letra compras directamente deuda del Estado a un plazo concreto. Un fondo reúne muchos activos y no tiene vencimiento. Ver Letras del Tesoro o cuenta remunerada.
¿Dónde se contrata?
En bancos, gestoras y plataformas de inversión. Comprueba que el fondo y la entidad están registrados en la CNMV.
Los fondos de inversión no son depósitos y pueden tener pérdidas. Antes de contratar, lee el documento de datos fundamentales del fondo.
